O que é: Mecanismo de Amortização

O que é Mecanismo de Amortização?

O mecanismo de amortização é um processo utilizado em financiamentos e empréstimos para determinar a forma como o valor principal do empréstimo é pago ao longo do tempo. É uma técnica que permite ao mutuário pagar o empréstimo em parcelas regulares, que incluem tanto o pagamento dos juros quanto a redução do saldo devedor.

Tipos de Mecanismos de Amortização

Existem diferentes tipos de mecanismos de amortização, cada um com suas características e formas de cálculo. Os principais tipos são:

1. Sistema de Amortização Constante (SAC)

O Sistema de Amortização Constante, também conhecido como SAC, é um dos métodos mais utilizados para amortização de empréstimos. Nesse sistema, o valor das parcelas é fixo ao longo do tempo, mas a proporção entre o pagamento dos juros e a redução do saldo devedor varia. No início do empréstimo, os juros são maiores e a parcela destinada à amortização é menor. Conforme o tempo passa, os juros diminuem e a parcela destinada à amortização aumenta.

2. Sistema de Amortização Francês (SAF)

O Sistema de Amortização Francês, também conhecido como SAF, é outro método muito utilizado. Nesse sistema, as parcelas são fixas ao longo do tempo e a proporção entre o pagamento dos juros e a redução do saldo devedor também varia. No entanto, ao contrário do SAC, a parcela destinada à amortização é constante ao longo do tempo, enquanto os juros diminuem gradualmente.

3. Sistema Price

O Sistema Price, também conhecido como Tabela Price, é um método de amortização que utiliza parcelas fixas ao longo do tempo. Nesse sistema, a parcela é composta por uma parte referente ao pagamento dos juros e outra parte referente à amortização do saldo devedor. Ao contrário do SAC e do SAF, no Sistema Price, a parcela destinada à amortização é maior no início do empréstimo e diminui ao longo do tempo.

4. Sistema de Amortização Americano

O Sistema de Amortização Americano é um método de amortização em que o mutuário paga apenas os juros durante um determinado período, geralmente nos primeiros anos do empréstimo. Após esse período, as parcelas passam a incluir também a amortização do saldo devedor. Esse sistema é comumente utilizado em empréstimos imobiliários, onde o mutuário pode optar por pagar apenas os juros durante a fase de construção do imóvel.

Importância do Mecanismo de Amortização

O mecanismo de amortização é fundamental para o planejamento financeiro do mutuário, pois permite que ele saiba exatamente quanto pagará em cada parcela e como será a evolução do saldo devedor ao longo do tempo. Além disso, o mecanismo de amortização também é importante para as instituições financeiras, pois permite que elas calculem o risco do empréstimo e determinem a taxa de juros adequada.

Vantagens e Desvantagens dos Diferentes Mecanismos de Amortização

Cada tipo de mecanismo de amortização possui suas vantagens e desvantagens. O SAC, por exemplo, permite que o mutuário pague menos juros ao longo do tempo, mas as parcelas iniciais são mais altas. Já o SAF, por sua vez, oferece parcelas mais baixas no início do empréstimo, mas o valor total pago em juros ao longo do tempo é maior. O Sistema Price, por sua vez, oferece parcelas fixas ao longo do tempo, o que facilita o planejamento financeiro, mas o valor total pago em juros também é maior.

Conclusão

Em resumo, o mecanismo de amortização é uma técnica utilizada para determinar a forma como o valor principal de um empréstimo é pago ao longo do tempo. Existem diferentes tipos de mecanismos de amortização, cada um com suas características e formas de cálculo. É importante que o mutuário entenda as vantagens e desvantagens de cada tipo de mecanismo para tomar a melhor decisão em relação ao seu empréstimo.